Биткоин и криптовалюты

2017 год стал периодом прорыва для биткоинов, всего рынка криптовалют и технологии блокчейн. С уровня любопытства, известного лишь горстке компьютерных энтузиастов, эта концепция стала узнаваемой для обычных людей. Биткоин регулярно появлялся в заголовках новостей и был темой на телевидении за завтраком. Он был представлен как диковинка, способ быстро заработать деньги, симптом спекулятивного пузыря и человеческой жадности. В 2017 году все узнали о существовании криптовалют, навсегда вошедших в умы людей.

2017 - год биткоина и криптовалют

Январь 2017 начался с биткоина по цене 963 доллара за единицу, а на пике 17 декабря он составлял 19 753 доллара. Это привело к ошеломляющему увеличению в 20 раз за год. В марте 2018 года, после большого падения цена биткоина колеблется в районе 8-10 тысяч долларов США. В прошлом году также было много других криптовалют и проектов, использующих блокчейн. На coinmarketcap.com торгуется более 1500 валют. Прибыль от многих альткоинов (altcoin - альтернативная валюта) намного превышала прибыль от биткоинов. Например, цена Stellar увеличилась в 131 раз, NEM - в 290 раз, Ripple - в 360 раз, а NEO - в 500 раз. На пике (7 января 2018 г.) общая стоимость всего криптовалютного рынка составляла 820 миллиардов долларов. На данный момент он составляет 530 миллиардов долларов, что в любом случае является огромной величиной. В 2017 году все зарабатывали на росте цен на криптовалюту. Достаточно было купить биткоин. В 2017 году инвесторы выделили 3,9 млрд долларов США на инвестиции в новые развивающиеся компании, чьи криптовалюты (токены - расчетные единицы) будут торговаться на биржах. Рекордсмен HDAC собрал 258 миллионов долларов, подробные данные доступны на сайте coinchedule.com. В декабре даже была запущена игра CryptoKitties о разведении и торговле кошками. Чем лучше и реже черты (гены) кошки, тем выше ее цена. Можно купить гены и воспроизвести кошек. Игра основана на блокчейне Ethereum. Это произвело фурор. Виртуальные кошки покупаются по цене более 100000 долларов за штуку, и разработчики уже заработали состояние, взимая комиссию в размере 3,75% с каждой транзакции. Однако из-за отсутствия соответствующих инструментов великие мировые финансисты Уолл-стрит остались в стороне. Инвестирование путем покупки криптовалюты напрямую не интуитивно понятно. Фьючерсы на биткоины были введены для того, чтобы мировые финансисты, жаждущие прибыли, также могли получать прибыль. В декабре контракты дебютировали в США на двух товарных биржах, сначала на CBOE, а через неделю на CME. Объяснение того, как работают биткоин-контракты, было четко представлено на сайте cointelegraph.com. С тех пор спекуляции на цене биткоинов стали доступны для самых толстых кошельков в финансовом мире. В 2017 году начала формироваться огромная экосистема, основанная на технологии блокчейн. Чтобы не было так радужно, на рынке блокчейнов произошли и негативные события. В самом начале 2018 года неожиданно завершился проект BitConnect. Создатели признались, что построили финансовую пирамиду. Цена криптовалюты, связанной с этим проектом, упала на 99,5%, и 2,7 миллиарда долларов испарились с рынка. Аналогичные опасения и споры вызывает проект DasCoin, который проводит сильную маркетинговую кампанию и на самом деле имеет мало общего с криптовалютами.

Проблемы биткоин

В связи с неистовым ростом стоимости биткоина в конце 2017 года в СМИ усилилась критика на лидера криптовалюты. Самым популярным обвинением против биткоинов является трата электроэнергии, которая косвенно увеличивает загрязнение окружающей среды, потому что это электричество нужно каким-то образом производить. Криптографический алгоритм для защиты последующих транзакций требует выполнения сложных вычислений с помощью видеокарт ASIC. Кроме того, алгоритм майнинга биткоинов запрограммирован таким образом, что при подключении к сети слишком большого количества устройств он искусственно увеличивает уровень сложности задач, чтобы отложить их решение. Это связано с требованиями самого протокола биткоинов, поскольку каждый последующий блок не может быть добыт менее чем за 10 минут. Текущую стоимость электроэнергии, потребляемой всеми майнерами биткоинов, можно проверить на сайте digiconomist.net. Сейчас она составляет 66,37, что превышает потребление электроэнергии в большинстве стран мира, таких как Ирландия, Сербия, Нигерия или Хорватия. Проблема растущего потребления энергии, необходимой для функционирования сети биткоинов, в настоящее время неразрешима. Это напрямую связано с алгоритмом системы, обеспечивающей безопасность транзакций. Вторая проблема, которая стала очевидной с популяризацией биткоина, - это рост стоимости одной транзакции и увеличение времени ожидания ее одобрения. Оба понятия тесно связаны друг с другом, потому что одно зависит от другого. Протокол биткоинов в своем предположении вознаграждает людей, которые одобряют транзакции (майнеры), комиссионными, выплачиваемыми людьми, отправляющими биткоины. Майнеры работают эффективно и одобряют транзакции в порядке наиболее прибыльных, то есть с наибольшей комиссией. Когда количество неутвержденных транзакций, ожидающих утверждения в сети биткоинов, растет, а система этого не делает, алгоритм автоматически взимает все более высокие цены за последующие транзакции, чтобы новые транзакции не доходили до конца очереди и не дожидались нескольких недель для выполнения. В январе 2017 года средняя цена сделки составляла всего 0,30 доллара, а в декабре 2017 года достигла абсурдных 55 долларов. Проблема высоких комиссий и длительного времени транзакций уже решена благодаря внедрению Segwit - улучшенного метода отправки и обработки транзакций. В настоящее время комиссия за перевод BTC упала примерно до 1 доллара, а сам перевод занимает до получаса. Историю изменения комиссий можно посмотреть на bitinfocharts.com. Естественно, что биткоин как новая технология сталкивается со все большим количеством проблем по мере роста своей популярности. То, что было разработано для десятков тысяч операций, может не работать оптимально при миллионах операций. Подтверждением дальнейших улучшений является запуск так называемого Lightning Network, которая откроет новые возможности для биткоинов. Биткоин, хотя и существует уже несколько лет, все еще является очень молодой технологией и постоянно совершенствуется. Критические комментарии абсолютно правильны. Они служат дальнейшему развитию и превращению криптовалюты в еще лучшее решение. Надо признать, что биткоин - это тоже своего рода предшественник, который может не содержать в своей структуре оптимальных решений. В 2015-2020 годах было создано множество альтернативных криптовалют, и, возможно, в будущем одна из них заменит биткоин.

Блокчейн - это не только биткоин

Среда блокчейна не ограничивается только криптовалютами. Блокчейн - это уже не просто майнеры, добывающие виртуальные деньги, и спекулянты, пытающиеся заработать на движении цен. В 2017 году технология блокчейн вступила в стадию бурного развития, и следующие гада станут продолжением этого. Многие незнакомые с этой темой приравнивают блокчейн к биткоинам. Это не правда. Биткоин - это всего лишь пример использования. Биткоин использует технологию блокчейн, как двигатель использует бензин. Очевидно, что запуск двигателя - это только один из способов использования бензина. Такая же аналогия есть в мире криптовалюты. Блокчейн - это нефть, которая движет биткоинами. Но эту нефть (блокчейн) можно использовать и многими другими способами, кроме того, ее можно перерабатывать в бензин, керосин, и области ее применения расширяются еще больше. Биткоин использует блокчейн для реализации и управления децентрализованной платежной системой. Фактически, биткоин - довольно ошибочный пример использования блокчейна, поскольку его структура не оптимальна. Есть криптовалюты, которые имеют гораздо лучшие параметры, чем биткоин. Их часто называют криптовалютами 2-го или 3-го поколения, и они подходят к вопросу о децентрализованной платежной системе несколько иначе, чем их прототип.

Криптовалюты - это не только биткоины. Dash, Litecoin, Stratis

Dash - валюта является доказательством работы, но она использует гораздо меньше ресурсов для работы, чем биткоин. Стоимость транзакции минимальна - 0,0002 DASH, что при курсе Dash в 400 долларов США составляет 0,08 доллара США. Транзакции Dash выполняются очень быстро и часто обрабатываются мгновенно. Разработчики Dash стараются максимально упростить использование цифровой валюты для нетехнических пользователей. Dash поддерживает анонимность транзакций. Он использует так называемый мастерноды, то есть децентрализованные центры, определяющие будущее развития проекта. Nano (ранее RaiBlocks) - характеризуется огромной пропускной способностью транзакций. Nano может обрабатывать более 7000 транзакций в секунду! Валюта не добывается, как биткоины или Dash, но работает на основе алгоритма доказательства доли владения, при котором транзакции утверждаются и подтверждаются другими участниками сети. Алгоритм доказательства работы используется только для защиты от спама. В системе Nano у каждого пользователя есть собственный блокчейн, на котором сохраняются транзакции. Правильность транзакции подтверждают другие пользователи системы. Stellar - как и Nano, он основан на консенсусе Proof-of-Stake, поддерживает несколько тысяч операций в секунду, а транзакция занимает несколько секунд. Стоимость перевода средств практически равна нулю, отправка нескольких тысяч транзакций Stellar стоит 0,10 доллара. Проект позиционирует себя как технологию, которая будет использоваться в корпоративном электронном банкинге и удобных и дешевых микроплатежах в электронной коммерции. Транзакции Stellar, в отличие от Dash, полностью прозрачны, поскольку эта криптовалюта не предназначена для анонимности сторон транзакции. На начальном этапе развития сеть Stellar Lumen была основана на протоколе Ripple (XRP). В 2015 году разработчики сделали Stellar независимым от неоднозначного Ripple и создали полностью независимый протокол Stellar, на котором работает Stellar Lumen. Здесь Dash, Nano и Stellar в качестве примера трех перспективных проектов, использующих технологию блокчейн в качестве основы для успешной платежной системы. Есть и более хорошие проекты, например, Monero, Litecoin или IOTA, которые отлично справляются с расчетами между устройствами.

Блокчейн - это не платежи

Следует помнить, что возможности использования технологии блокчейн не ограничиваются областью платежей и денежных переводов. Было признано, что блокчейн - это криптовалюты, а криптовалюты - это денежные переводы. Между тем, разрабатывается множество проектов на основе блокчейн, которые касаются не платежей или денежных переводов, а обеспечения определенной связи, обеспечения порядка в данной системе. Токен такой системы (называемый криптовалютой) - это просто расчетная единица, но это не означает, что система предназначена для оплаты. Можно использовать некую аналогию. Пустые стеклянные пивные бутылки нельзя считать валютой. Они не являются валютой, но имеют некоторую ценность, которую можно обменять на деньги. Если у вас есть 100 пустых бутылок, вероятно, будет магазин, где вы сможете купить на них 1 пиво, но это не значит, что они заменяют деньги. То же самое и с токенами компаний, создающих системы на основе блокчейнов. Тот факт, что как система, так и вся среда проектов на основе блокчейн работают в электронном мире, делает систему распределения и обработки токенов намного проще, чем в случае физических товаров (бутылок). Не каждая компания, создающая систему на основе блокчейна, хочет делиться своими токенами в качестве криптовалюты. Предоставление токенов - это хороший способ собрать начальное финансирование и ресурсы для развития системы, которая принесет пользователям реальную пользу. Токен (криптовалюта) - это всего лишь единица счета, которая иногда доступна для покупки, торговли на биржах криптовалют.

Блокчейн в бизнесе

В прошлом году произошло изменение восприятия технологий в глазах бизнеса. Компании и инвестиционные фонды венчурного капитала заметили потенциал этой технологии в использовании в бизнесе. Появляются тысячи компаний, которые не заинтересованы в создании собственной криптовалюты и продаже ее инвесторам в ICO, не хотят зарабатывать на росте или падении криптовалют и не хотят строить свой бизнес непосредственно на криптовалютах (как это делают биржи). Глобальный бизнес движется к блокчейну. Эти компании рассматривают использование технологии блокчейн как одну из основ хорошего функционирования своего бизнеса. Они хотят основывать обычные стандартные услуги на технологии блокчейн, потому что это просто полезно. Биткоин из любопытства и метода спекуляции, превратился в решение, используемое в бизнесе. Крупнейшие компании мира участвуют в разработке, тестировании и использовании технологии блокчейн. Microsoft начала сотрудничество с Ethereum, что привело к созданию Coco - фреймворка, работающего в облаке блокчейна Microsoft Azure. Coco облегчает разработку приложений с использованием технологии блокчейн (Ethereum, Quorum, Hyperledger, Sawtooth, Corda), обеспечивает безопасность, прозрачность и масштабируемость. Coco - это продукт для бизнеса, ориентированный на предприятия, которые хотят использовать преимущества блокчейна в своем бизнесе. IBM активно участвует в разработке и использовании технологии блокчейн. ИТ-гигант создал среду IBM Blockchain, в которой компании могут создавать приложения на основе блокчейнов. Платформа адаптирована для создания первоклассных решений, так называемых предприятий. Конкретная работа над приложениями для крупнейших компаний мира уже ведется в экосистеме IBM. Американская сеть наземных магазинов Walmart вместе с китайским оператором электронной коммерции JD создают приложение, предназначенное для отслеживания пути прохождения пищевых продуктов для измерения их качества и срока годности. Фонд прямых инвестиций Northern Trust создает приложение, которое автоматизирует процесс аутентификации транзакций его бизнес-клиентов. Блокчейн обеспечивает прозрачность, а безопасность, встроенная в блокчейн смарт-контрактов, выше, чем нотариальный договор, потому что после утверждения они не могут быть отменены никаким образом. Фонд Northern Trust работает на 20 миллиардов долларов, технология блокчейн позволяет улучшить деятельность компании, а платформа IBM - внедрение. Среды разработки приложений на основе блокчейнов растут как дождь: Hyperledger, разработанный Linux Foundation, а также MultiChain, Open Chain, BigChainDB, Chain Core, Dharma Protocol. Фонды венчурного капитала, работающие на миллиарды долларов, желающие инвестировать деньги в стартапы блокчейнов, выстраиваются в очередь. Важно отметить, что это не криптовалютные проекты. Они не продают виртуальную валюту и не являются проектами отдельных приложений. Это среды, созданные реальными компаниями, поддерживающими разработку приложений, они являются такой основой для создания приложений будущего. Бизнес-модель таких решений - b2b, будущие проекты будут использовать эту инфраструктуру. Вопрос в том, если экосистема блокчейн сейчас растет такими темпами, можно ли остановить дальнейшее развитие этой технологии? Похоже, что вся среда блокчейнов уже набрала такую динамику, что благодаря эффекту снежного кома ее будет невозможно остановить в будущем. И если вся среда блокчейнов будет продолжать расти, криптовалюты также будут становиться все более популярными

Борьба с криптовалютами

2020 год прошел довольно спокойно в контексте борьбы с криптовалютами. Конечно, в основных средствах массовой информации были упоминания, предупреждающие об использовании виртуальной валюты, но они не были особенно резкими. В начале 2018 года увеличилось количество негативных статей против криптовалют. Каждый негативный сигнал с рынка криптовалют доводился до абсурда, а творческие догадки журналистов раздували тему еще больше. Такая паника в значительной степени способствовала дальнейшему снижению стоимости. Последнее столкновение в войне с криптовалютой еще впереди. Комиссия по торговле товарными фьючерсами США направила вызов крупнейшей бирже криптовалют Bitfinex и властям Tether (долларовый эквивалент в мире криптовалют). Основные средства массовой информации подхватили эту информацию, добавив к ней фальшивые цифры и сделав популярную сенсацию. Опасения по поводу последствий звонка, придуманного СМИ, вызвали значительное падение фондовых бирж и рост недоверия к криптовалютам. Биткоин и его незрелый рынок использовались для типичных спекуляций. Владельцы крупного капитала сначала повышают цену данного актива по низкой цене на неликвидном рынке и в то же время покупают инструменты с кредитным плечом при падении. Затем, незадолго до даты расчетов, они бросают рынок на продажу и, даже если они проигрывают по базовому инструменту (биткоину), они получают огромную прибыль по производному инструменту (контракту). Эта ситуация была представлена в СМИ не как обычная спекуляция финансовых акул, а как свидетельство краха биткоина. Распространена непроверенная информация об объявлении криптовалюты вне закона в Южной Корее, Индии и конфискации криптовалют в Китае. Крупные мировые банки JP Morgan, Bank of America, Citigroup, Lloyds запретили покупку криптовалюты с помощью своих кредитных карт. Конечно, клиенты этих банков по-прежнему могут покупать криптовалюту с помощью обычных банковских переводов или карт банкоматов, но в мировых СМИ говорилось, что "ведущие банки мира запрещают использование криптовалюты". Самые известные люди из мира финансов стали очень негативно отзываться о биткоине. Ворен Баффет открыто сказал, что афера с биткоин плохо закончится, Джордж Сорос назвал биткоин недоразумением, а лауреат Нобелевской премии Роберт Шиллер предсказал полный крах криптовалюты. Под давлением мировых финансистов крупнейшие интернет-компании Facebook и Google присоединились к акции против криптовалют, которые запретили рекламу цифровых валют на своих сайтах. Также часто звучит абсурдный аргумент о том, что криптовалюты плохи, потому что они используются для отмывания денег и финансирования терроризма. Безусловно, биткоин используется в злых целях, как и доллар США, евро, британский фунт стерлингов и любые другие денежные единицы стоимости.

Что дальше?

Восприятие биткоина существенно изменилось. Концепция биткоина эволюционировала от электронных денег, используемых для выполнения комиссионных и финансовых транзакций, до средства хранения стоимости с течением времени. В эпоху повсеместной девальвации фиатных валют, вызванной постоянной печатью денег центральными банками с воздуха, биткоин, количество которого не может быть превышено и заранее определено в 21 миллион, имеет шансы чтобы стать хорошим эквивалентом золота. Вот почему в 2017 году биткоин получил прозвище "цифровое золото". Аналогия с золотом была проведена с его бешеными скачками в октябре-декабре, которые напоминали золотую лихорадку 19 века в Соединенных Штатах и Канаде. Прогнозы относительно будущей цены биткоина сильно различаются: от голосов, говорящих, что криптовалюты - это мошенничество, и что биткоин упадет до нуля в будущем, до смелых прогнозов о достижении даже 1 миллиона долларов. Возможно, величайшим оратором роста биткоинов является Джон Макаффе, который прогнозирует, что к концу 2022 года он достигнет уровня в 1 миллион долларов США. Похоже, что 2021 год будет очень неспокойным периодом для рынка криптовалют. Изменения настроения и колебания цен на криптовалюту станут результатом столкновения двух одинаково сильных лагерей. С одной стороны, противники криптовалюты, защищающие классический банкинг, люди, которые технологически консервативны или ими манипулируют СМИ, люди, которые не замечают потенциальных преимуществ технологии блокчейн. Эту группу поддержат большое количество финансовых и государственных учреждений. С другой стороны, сторонники криптовалюты, для которых это синоним свободы, энтузиасты технологии блокчейн, первопроходцы, пытающиеся построить свои компании в децентрализованной архитектуре. Эта группа будет поддерживаться огромным финансовым капиталом, людьми и организациями, готовыми пойти на риск, чтобы попытаться получить прибыль выше среднего. Игры между сторонниками и противниками будут проходить на многих уровнях. Правительства, банки, учреждения, компании и простые люди будут соревноваться друг с другом. После огромного роста криптовалют в 2017 году сомнительно, что последующие года будут столь же успешными.

Здравый смысл

И наконец, важный призыв, фактически два обращения к двум упомянутым выше группам. Пусть группа скептиков убедит себя, что блокчейн - это не только биткоин, это не только криптовалюты. Это технология, которую можно использовать по-разному. Он может произвести революцию во многих областях современного мира, он может революционизировать несколько областей, но не обязательно полностью. Пусть группа защитников запомнит, что разработка среды и инфраструктуры, необходимых для оптимального использования технологии блокчейн, может занять много лет. Нельзя ожидать, что эта технология быстро адаптируется ко многим аспектам нормальной жизни, это требует времени и терпения. Очень извилистая дорога может привести к светлому будущему, и до того, как это произойдет, некоторые компании потерпят неудачу или окажутся мошенниками. Вложение денег в криптовалюту сопряжено с большим риском. Вам следует инвестировать ровно столько, сколько вы можете потерять, не влияя на повседневную жизнь и психику. Вы также должны знать, что оценка в мире криптовалют зависит от экономической ситуации в мире финансов. Если произойдет глобальный финансовый кризис, подобный кризису 2008 года или тот, что происходит сейчас, он также окажет сильное влияние на оценки компаний из криптоиндустрии.